کدام صندوق طلا بهتر است؟

در این مقاله، معیارهای انتخاب و برترین صندوق‌های طلای بورس ایران را زیر ذره‌بین قرار داده‌ایم.

معیارهای انتخاب بهترین صندوق طلا چیست؟

بررسی شش فاکتور تکنیکال و بنیادین زیر پیش از خرید هر واحد صندوق الزامی است:

• بازدهی یک‌ساله و سه‌ساله: بررسی عملکرد گذشته صندوق در بازه‌های زمانی میان‌مدت و بلندمدت، نشان‌دهنده مهارت مدیر صندوق در تنظیم ترکیب دارایی‌ها (شمش و سکه) است.
• میزان دارایی تحت مدیریت (AUM): هرچه مجموع دارایی و سرمایه یک صندوق بیشتر باشد، اعتبار و پشتوانه آن در بازار بالاتر است و ریسک سیستماتیک کمتری دارد.
• نقدشوندگی و حجم معاملات روزانه: صندوقی عالی است که هر زمان اراده کردید، بتوانید واحدهای خود را بدون گیر کردن در صف‌های سنگین فروش، نقد کنید. حجم معاملات بالا ضامن این امر است.
• اختلاف قیمت با NAV: قیمت روی تابلوی بورس باید تا حد امکان به ارزش خالص دارایی‌های صندوق (NAV ابطال) نزدیک باشد.
• کارمزد صندوق: هزینه‌های معاملاتی و کارمزد مدیریت، در بلندمدت روی حاشیه سود شما تاثیر می‌گذارد و باید معقول باشد.
• میزان حباب قیمتی: خرید صندوقی که دارای حباب مثبت بالایی است (بسیار گران‌تر از ارزش واقعی معامله می‌شود)، ریسک سقوط ناگهانی قیمت و ضرر را به همراه دارد.

بهترین صندوق‌های طلا در بورس ایران کدام‌اند؟

اگرچه برخی از افراد برای داشتن استفاده‌های زینتی و سرمایه‌گذاری فیزیکی در بلندمدت، خرید طلا از هبه یا گالری‌های معتبر دیگر را ترجیح می‌دهند، اما برای کسانی که صرفاً به دنبال سرمایه‌گذاری کاملاً شفاف بورسی و بدون مالیات هستند، صندوق‌های زیر رهبران بلامنازع بازار محسوب می‌شوند:

• صندوق طلای لوتوس (نماد طلا): قدیمی‌ترین و بزرگترین صندوق بورس ایران است. این نماد بیشترین میزان دارایی تحت مدیریت را در اختیار دارد و به دلیل حجم عظیم سرمایه، نقدشوندگی آن فوق‌العاده بالاست و لیدر بازار محسوب می‌شود.
• صندوق طلای عیار (نماد عیار): این صندوق متعلق به سبدگردان مفید است. به دلیل تعداد بسیار زیاد کاربران این کارگزاری، «عیار» همیشه حجم معاملات روزانه خیره‌کننده‌ای دارد و رقیب اصلی و همیشگی لوتوس است.
• صندوق طلای کیان (نماد گوهر): این صندوق با مدیریت فعال خود در دوره‌هایی توانسته بازدهی‌های بالاتری نسبت به شاخص کلی طلا ثبت کند. «گوهر» معمولاً ترکیب دارایی جذابی دارد که به خوبی نوسانات را مدیریت می‌کند.
• صندوق طلای زر (نماد زر): یکی دیگر از صندوق‌های باسابقه است که معمولاً حباب قیمتی کنترل‌شده‌تری نسبت به لیدرهای بازار دارد. این ویژگی باعث می‌شود نماد «زر» برای ورود در زمان‌های هیجانی و پرنوسان بازار، گزینه امن‌تری باشد.

سوالات متداول

کدام صندوق طلا بیشترین بازدهی را داشته است؟

بازدهی صندوق‌ها بسته به زمان بررسی متغیر است، اما در بازه‌های بلندمدت سه‌ساله، نمادهای «عیار» و «گوهر» به دلیل مدیریت فعال پورتفو (تغییر وزن شمش و سکه در زمان مناسب)، اغلب در رتبه‌های برتر بازدهی قرار داشته‌اند.

صندوق طلا بهتر است یا طلای فیزیکی؟

صندوق طلا هیچ‌گونه ریسک سرقت، هزینه نگهداری و کارمزد سنگین اجرت ساخت را ندارد و با مبالغ خرد (حتی ۵۰۰ هزار تومان) قابل خریداری است. طلای فیزیکی تنها زمانی ارجحیت دارد که هدف شما استفاده زینتی یا حفظ دارایی خارج از سیستم بانکی باشد.

کدام صندوق طلا کمترین کارمزد را دارد؟

تمامی صندوق‌های طلا در بورس کالا از نرخ کارمزد مصوب سازمان بورس تبعیت می‌کنند. کارمزد خرید و فروش مجموعاً بین ۰.۱۱۵ تا ۰.۱۵ درصد است؛ بنابراین هیچ صندوقی از نظر کارمزد برتری خاصی نسبت به دیگری ندارد.

بهترین صندوق طلا در حال حاضر کدام است؟

در هر روز معاملاتی، صندوقی بهترین است که با کمترین فاصله نسبت به ارزش خالص دارایی‌هایش (کمترین حباب) معامله شود.

جمع بندی

برای یافتن پاسخ نهایی به این پرسش که کدام صندوق طلا بهتر است، باید استراتژی معاملاتی خود و شرایط لحظه‌ای تابلوی بورس را در نظر بگیرید. اگر به دنبال بالاترین سطح اطمینان و امکان نقد کردن میلیاردی در یک ثانیه هستید، لوتوس (طلا) و عیار حرف اول را می‌زنند. اما اگر به دنبال ورود کم‌ریسک در روزهای هیجانی بازارید، بررسی صندوق‌هایی با حباب کمتر مانند زر منطقی‌تر است.